PAYCHEX INCPAYX

時価総額

$401.5億

PER

人事・給与・福利厚生・保険を統合したHCMサービスの最大手。AI駆動のHCMプラットフォーム、PEO、401(k)記録管理を展開。2025年4月14日に同業を約41億ドルで買収。米国全50州と欧州の一部で展開。

	2010年 5月31日	2011年 5月31日	2012年 5月31日	2013年 5月31日	2014年 5月31日	2015年 5月31日	2016年 5月31日	2017年 5月31日	2018年 5月31日	2019年 5月31日	2020年 5月31日	2021年 5月31日	2022年 5月31日	2023年 5月31日	2024年 5月31日	2025年 5月31日
Net income	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	1,690	1,657
Depreciation and amortization	-	-	98	98	105	107	115	127	138	182	210	192	192	177	177	210
Amortization of premiums and discounts on AFS securities, net	-35	-39	-42	-56	-70	-76	-76	-72	-65	-49	-41	-36	-29	-18	7	-23
Amortization of deferred contract costs	-	-	-	-	-	-	-	-	-	180	186	191	202	219	232	237
Stock-based compensation costs	26	25	23	23	26	31	35	35	45	46	47	53	53	63	61	112
Benefit from deferred income taxes	-4	14	12	5	-5	-4	7	17	19	5	-4	-21	2	-44	-30	-16
Provision for credit losses	3	2	1	2	3	2	3	5	4	3	8	8	11	18	20	24
Net realized losses on sales of AFS securities	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-3	-0
Net realized losses on disposal of assets	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-33	-4
Premium paid on cash flow hedges	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-19
Interest receivable	1	1	1	2	4	2	-2	-0	-4	-5	-1	-2	-2	2	-1	4
Accounts receivable and PEO unbilled receivables, net	10	-24	-18	-8	18	28	38	104	-14	117	-55	273	277	124	-113	131
Prepaid expenses and other current assets	3	-2	9	46	-22	9	5	34	-18	-1	2	16	8	18	25	12
Accounts payable and other current liabilities	-15	2	-27	-17	45	51	63	39	43	78	-5	169	152	67	-127	42
Deferred costs	-	-	-	-	-	-	-	-	-	189	197	208	267	269	245	247
Net change in other long-term assets and liabilities	-	-	-	-	-	-	-4	15	6	5	-13	-32	-26	-32	-6	-22
Net change in operating lease right-of-use assets and liabilities	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-0	1	4	4	4	2
Net cash provided by operating activities	611	715	707	675	881	-	-	-	1,276	1,272	1,441	1,260	1,506	1,699	1,898	1,901
Purchases of AFS securities	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	17,808	14,585	6,869	14,303
Proceeds from sales and maturities of AFS securities	1,152	5,599	9,817	27,620	30,081	33,720	11,984	49,903	51,593	34,639	26,133	5,772	16,555	14,943	7,161	14,293
Net change in purchased receivables	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	154	157
Purchases of property and equipment	61	101	90	99	84	103	98	94	154	124	127	115	133	143	161	192
Proceeds from sales of property and equipment	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	17	-	-
Acquisition of businesses, net of cash acquired	-	126	6	21	9	27	296	-	180	992	6	20	25	3	208	2,968
Purchases of other assets	12	3	1	5	11	3	9	9	40	5	10	9	11	10	30	30
Net cash (used in)/provided by investing activities	-401	-409	-1,244	182	-316	-	-	-	-679	-1,628	772	-461	-1,421	219	-261	-3,357
Net change in client fund obligations	42	-35	981	-455	127	93	-305	317	462	-951	-453	340	143	475	-425	-291
Proceeds from Short-Term Debt	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	5	2	1	2	9	-
Proceeds from Issuance of Warrants	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	4,181
Dividends paid	449	449	461	477	511	552	607	662	740	827	889	909	1,000	1,175	1,315	1,449
Repurchases of common shares	-	-	-	-	250	182	108	166	143	57	172	156	145	-	169	105
Debt issuance costs	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	48
Contingent consideration paid for acquisitions	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	2	3	-	-
Activity related to equity-based plans	-	-	-	73	113	49	26	29	-3	30	21	86	23	-10	26	4
Net cash provided by/(used in) financing activities	-398	-471	528	-858	-520	-	-	-	-424	-1,008	-1,488	-636	-979	-711	-1,875	2,293
Net change in cash, restricted cash, and equivalents	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-1,365	725	163	-895	1,207	-238	837